通信ETF华夏（515050）大涨5%领涨市场，CPO+PCB概念股权重占比超80%

7月14日午后，CPO、PCB强势反弹领涨市场，截至14:08，通信ETF华夏(515050)大涨5.26%领涨市场ETF，持仓股源杰科技上涨11.94%，生益科技上、沪电股份涨停，东山精密，新易盛等个股跟涨。拉长时间看，截至2026年7月13日，通信ETF华夏近3月累计上涨29.93%，涨幅排名可比基金第一。同类费率最低创业板人工智能ETF华夏(515050)涨超2%。

资金加速抢筹，近20日，通信ETF华夏累计吸金51亿元，近 3月规模增长118.23亿元，最新规模超200亿元。国联民生证券指出，英伟达VR200 NVL72 机柜PCB 单机柜价值量从GB300 的约3.5万美元跃升至11.7万美元，计算板从22 层HDI 增至26 层，CCL 等级从M7 升至M8。随VR200 于Q3 开始首批出货，以及海外CSP 厂商自研算力芯片出货量预期较高，PCB 及上游高频高速材料需求有望持续抬升。AI基建推升光互联"通胀"行情，光芯片供需缺口持续。全球AI 数据中心加速向1.6T 升级，2026 年EML 与CW-DFB 激光器芯片合计月产能预计同比翻倍至约5070 万颗，但仍难完全匹配需求。东山精密拟投资12 亿美元扩产光芯片及高速光模块，Meta、Amazon 等云厂商通过长协锁定光纤产能。

通信ETF华夏(515050)，完整覆盖从紧缺的上游光芯片到受益于MPO/CPO/OCS新技术的光纤光缆、AI服务器、光互连、PCB、存储全链条。跟踪指数光模块CPO+PCB概念股权重合计超80%，其中CPO概念股权重超74%，PCB概念股权重超20%，相比同类通信ETF，独有成分股覆盖了兆易创新、东山精密、沪电股份、生益科技、深南电路、鹏鼎控股等存储、PCB及覆铜板龙头。场外联接(A类：008086；C类：008087)。

创业板人工智能ETF华夏(159381)，跟踪指数新易盛、中际旭创、天孚通信三大光模块龙头权重占比超49%位居AI类标的第一。目前基金规模超20亿元，场内综合费率仅0.20%，为ETF最低档。场外联接(A类：025505；C类：025506)。